Guía del comprador
Los mejores datos del libro de órdenes de Kalshi y cómo elegirlos
La mayoría de los datos de Kalshi que puede encontrar son un último precio muestreado una vez por hora — adecuado para un gráfico, inútil para un backtest. Aquí está lo que realmente diferencia una fuente de Kalshi con la que puede operar de una que solo parece datos.
Guía del comprador
Cinco criterios que determinan si los datos son aptos para backtesting
1. Resolución: impulsada por eventos, no muestreada por intervalos
Una instantánea tomada en un reloj fijo — cada hora, cada minuto, cada pocos cientos de milisegundos — pierde todo lo que sucede entre ticks. Los mercados de corta duración de Kalshi se liquidan en 5 a 60 minutos, por lo que una muestra por intervalo captura solo unos pocos cuadros de toda la vida del mercado. DepthFeed La captura de Polymarket usa semillas de libro completo y deltas de cambio de precio CLOB; las observaciones normalizadas se persisten con la cadencia configurada. Kalshi utiliza sondeos REST de profundidad completa con ritmo bajo la cuota upstream. Inspeccione las marcas de tiempo devueltas, los huecos y la cobertura documentada de la serie; ninguno de los métodos garantiza que se retenga cada estado intermedio.
2. Profundidad, no el último precio
Un último precio negociado (o un solo punto medio) oculta el spread y el tamaño en cada nivel. Sin la escalera completa no puede medir el deslizamiento, y un backtest que asume que llenó al punto medio es un backtest que miente. DepthFeed DepthFeed ofrece el libro completo de ofertas y demandas, ambos lados, todos los niveles — hasta 100 niveles por lado en Kalshi — para que las ejecuciones tengan en cuenta la liquidez que realmente existía.
3. Cobertura: un esquema, todos los mercados y activos
Los conjuntos de datos de un solo mercado le obligan a ensamblar un formato diferente para cada mercado y reescribir su cargador cada vez que añade uno. La cobertura parcial de activos limita silenciosamente qué estrategias puede incluso probar. DepthFeed DepthFeed ofrece Polymarket, Kalshi y Limitless en un esquema columnar estable único para siete activos — BTC, ETH, SOL, XRP, DOGE, BNB, HYPE — para que el mismo código lea todos los mercados.
4. Entrega: elija archivos, solicitudes históricas o actualizaciones en vivo
Los archivos diarios son adecuados para investigación reproducible por lotes; las solicitudes API limitadas son adecuadas para consultas históricas interactivas; las actualizaciones en vivo responden preguntas sobre el estado actual. Verifique esquemas, disponibilidad, precio y licencias para el método de entrega que necesita. Un archivo histórico sigue siendo evidencia histórica y no se vuelve incorrecto solo porque el mercado actual cambie. DepthFeed DepthFeed proporciona historial REST medido, cuadros en vivo normalizados por WebSocket y archivos Parquet diarios listados de Polymarket y Kalshi. Su disponibilidad y contratos de respuesta están documentados por separado.
5. Ejecuciones realistas en las que pueda confiar
El objetivo del backtesting es saber si una estrategia se habría llenado y a qué precio. Esa respuesta solo existe si reproduce el libro de órdenes real contra el que la estrategia habría operado, con marcas de tiempo lo suficientemente finas para alinearse con el movimiento que la impulsó. DepthFeed DepthFeed expone un tiempo de observación en milisegundos y alinea ASOF la referencia Binance precedente más cercana cuando está disponible. Las marcas de tiempo de la fuente permanecen específicas del mercado.
Dónde fallan las opciones habituales
Cuando la gente busca datos de Kalshi, recurre a una de cuatro cosas. Cada una es útil para algo — y ninguna es el libro de órdenes contra el que se hace backtesting.
- La propia API del exchange
- Consulte la documentación del exchange para los objetos históricos exactos, retención y profundidad ofrecida. Los libros actuales, el historial de operaciones y las velas responden a preguntas diferentes; ninguno por sí solo prueba que se haya retenido una escalera completa pasada.
- Archivos horarios gratuitos
- Le dan un último precio muestreado una vez por hora. Eso es un solo cuadro de un mercado que pudo haber durado cinco minutos — sin spread, sin profundidad, nada para dimensionar una ejecución.
- APIs de último precio y cinta de operaciones
- Le dicen qué se imprimió, no qué estaba en espera. Ve operaciones ejecutadas pero nunca la liquidez detrás de ellas, por lo que el deslizamiento y la probabilidad de ejecución permanecen invisibles.
- Descargas de archivos de un solo mercado
- A menudo contienen profundidad real, pero para un solo mercado, en un formato personalizado, como descarga estática — sin transmisión en vivo, sin segundo mercado, y obsoletos en el momento en que llegan.
Por qué DepthFeed
DepthFeed combina escaleras almacenadas de Kalshi con historial REST, cuadros en vivo normalizados por WebSocket, ventanas de plan explícitas y cadencia documentada específica del mercado.
